Kai investuojate į anuitetą, kelių fiksuotų laikotarpių pradžioje arba pabaigoje į investavimo priemonę įdedate fiksuotą pinigų sumą. Investavimo trukmės pabaigoje gausite anuiteto termino vertę, tai yra jūsų investuota suma ir palūkanos. Norėdami sužinoti anuiteto palūkanų sumą, pirmiausia turite apskaičiuoti anuiteto termino vertę, tada atimkite ją iš investuotų pinigų sumos. Norėdami atlikti šiuos skaičiavimus, turite žinoti pinigų sumą vienam mokėjimui, mokėjimų skaičių, kiekvieno mokėjimo laikotarpio trukmę ir palūkanų normą.
Jei žinote pagrindines sudėtines palūkanas, galite lengvai suprasti anuiteto palūkanų skaičiavimo sąvoką. Kai investuojate pinigus į sąskaitą, kurioje kaupiamos sudėtinės palūkanos, gaunate palūkanas nuo pagrindinės sumos ir anksčiau sukauptų palūkanų. Kitaip tariant, palūkanų suma, kurią gaunate kiekvieno laikotarpio pabaigoje, didėja, kuo ilgiau jūsų pinigai yra investicinėje priemonėje.
Pavyzdžiui, jei turite 100 USD, už kuriuos kasmet uždirbate 5 procentus palūkanų, pirmųjų metų pabaigoje turėsite 105 USD. Antrųjų metų pabaigoje gausite 5 procentų palūkanas už 105 USD, o tai reiškia, kad turėsite 110.25 USD. Pirmaisiais metais jūsų pinigai padidės tik 5 USD, o antraisiais – 5.25 USD. Gaunamų palūkanų suma laikui bėgant didėja, o investicijos vertę bet kurio laikotarpio pabaigoje galite apskaičiuoti pagal šią formulę: pradinė investicija x (1 + palūkanų norma per laikotarpį)periodų skaičius. Mūsų pavyzdyje antrųjų metų skaičiavimas yra toks: 100 x (1 + 0.05)2 = 110.25.
Su anuitetais turite atlikti sudėtingesnius skaičiavimus, nes kiekvieną laikotarpį pridedate pinigų. Galite naudoti sudėtinių palūkanų formulę apskaičiuodami kiekvieną mokėjimą atskirai, tačiau tokie ilgi skaičiavimai gali tapti nevaldomi. Kad būtų lengviau apskaičiuoti, naudokite šią formulę: anuiteto termino vertė = mokėjimas per laikotarpį x [((1+palūkanų norma per laikotarpį)periodų skaičius – 1) / palūkanų norma per laikotarpį]. Suradę termino vertę, anuiteto palūkanoms rasti turite naudoti tik šią paprastą formulę: termino vertė – (periodų skaičius x mokėjimas per laikotarpį).
Tarkime, kad kiekvienų metų pabaigoje investuojate 100 USD į anuitetą, kurio galiojimo laikas yra aštuoneri metai, kai palūkanų norma yra 5 procentai per metus. Brandos vertę galite apskaičiuoti įjungę skaičius į formulę: 100 x [((1 + 0.05)8 – 1) / 0.05] = 954.91. Aštuonerių metų pabaigoje kiekvienų metų pabaigoje įnešę 100 USD, turėsite 954.91 USD. Kitaip tariant, šiuo atveju jūsų anuiteto palūkanos per aštuonerius metus bus 954.91 – (8 x 100) = 154.91 arba 154.91 USD.
Šiuose pavyzdžiuose darome prielaidą, kad mokėjimus atliekate kiekvieno laikotarpio pabaigoje, o tai yra pagrindinis anuiteto skaičiavimas. Tačiau kai kurie anuitetai mokami kiekvieno laikotarpio pradžioje. Tokiu atveju anuiteto termino vertės apskaičiavimo formulė tampa: mokėjimas per laikotarpį x [((1 + palūkanų norma per laikotarpį)periodų skaičius + 1 – 1) / palūkanų norma per laikotarpį]. Taip pat darome prielaidą, kad anuitetas yra investicija, tačiau kai kurie anuitetai reiškia pažadą mokėti jums per tam tikrą laikotarpį, pavyzdžiui, loterijų ar pensijų. Skaičiuojant realius anuitetus, dažnai tenka daryti prielaidą ir dėl palūkanų normos, nes palūkanų norma svyruoja.