FICO balas yra būdas įvertinti asmens kreditingumą, nereikalaujant prieigos prie jo pajamų istorijos ar užimtumo statuso. Iš pradžių šį numerį sukūrė „Fair Isaac Corporation“, o dabar plačiai naudoja didžiosios kredito ataskaitų agentūros. Kredito kortelių teikėjai ir bankai naudos kliento balą kredito limitams ir palūkanų normoms nustatyti.
Kad būtų galima apskaičiuoti kredito balą, bent viena kredito sąskaita turi būti atidaryta ir aktyvi mažiausiai šešis mėnesius. Nors tai suteikia minimalią informaciją, skolintojai nori matyti mažiausiai tris ar keturias kredito sąskaitas, kurios trunka mažiausiai 12 mėnesių. Tai ypač pasakytina apie bankus, teikiančius dideles kredito linijas ir hipotekas.
Standartinis FICO balo apskaičiavimo metodas apima keletą svertinių veiksnių:
35% punktualumas
30 % panaudotos skolos ir viso turimo kredito santykis
15% mokėjimų istorijos trukmė
10 % Įmokos ir atnaujinamos skolos santykis
10% Kreditas, dėl kurio šiuo metu prašoma, kredito patikrinimų skaičius ir kt
FICO balas svyruoja skalėje nuo maždaug 300 iki 850. Vidutinis balas yra apie 720; balai virš 725 laikomi „gerais“, o mažesni nei 600 balai laikomi „blogais“. Kredito ataskaitas teikiančios agentūros gali pranešti apie skirtingą to paties asmens kredito balą, paprastai todėl, kad skirtingos atskaitingos agentūros turi prieigą prie skirtingų asmens kredito istorijos dalių; jie naudoja šią informaciją skaičiui apskaičiuoti, o ne faktiniam kredito balui. Kai kuriais atvejais ataskaitas teikianti agentūra taip pat gali pateikti apskaičiuotą balą vartotojams, o ne faktinį skolintojų naudojamą balą.
Tam tikri veiksniai gali turėti ypač didelę įtaką rezultatui. Ypač kenkia nepatenkinti teismų sprendimai ir neapmokėtos inkasos. Asmenys, išvalantys tokius elementus iš savo kredito istorijos, turėtų žinoti, kad sumokėjus išieškojimą ar nuosprendį, trumpuoju laikotarpiu gali sumažėti jų kredito balas, nes veikla sąskaitoje tampa naujesnė. Asmenų, turinčių per daug vartojimo finansavimo įmonių sąskaitų, rezultatai taip pat gali būti neigiamai paveikti, nes tokios sąskaitos yra plačiai vertinamos kaip skolų spąstai, iš kurių vartotojams sunku ištrūkti.
Daugelyje šalių, įskaitant JAV ir Kanadą, kredito ataskaitų agentūros privalo suteikti vartotojams periodinę nemokamą prieigą prie savo kredito istorijos ir FICO balo.