Pajamų mokesčio planavimas yra strategijos, kurias asmuo ar įmonė sukuria, kad sumažintų mokesčių mokėjimus. Tai apima mokesčių mokėjimų mažinimo plano sukūrimą ir įgyvendinimą. Kita dalis, susijusi su pajamų mokesčio planavimu, yra mokesčių valdymas, kuris iš esmės yra pajamų mokesčio planavimo strategijų įgyvendinimas.
Su pajamų mokesčio planavimu susijusios dvi pagrindinės strategijos. Pirmoji strategija – iki minimumo sumažinti asmens ar įmonės prievolę mokėti pajamų mokestį. Antroji pagrindinė strategija – planuoti ir įgyvendinti finansinius tikslus nedidinant pajamų mokesčio planavimo procese dalyvaujančių žmonių ar įmonių mokestinės prievolės.
Norint pasiekti pajamų mokesčio planavimo strategijose iškeltus tikslus, privatūs asmenys ir įmonės turi atlikti tris pagrindinius žingsnius. Pirmiausia reikia suplanuoti strategiją taip, kad asmuo ar įmonė mokėtų kuo mažiau mokesčių už sandorį.
Pavyzdžiui, nustatant, kuri kaupiamoji pensijų sąskaita yra tinkamiausia asmeniui ar įmonės darbuotojams, reikia atsižvelgti į kiekvieno asmens asmeninę finansinę padėtį. Individualus išėjimo į pensiją planas (IRA) gali atitikti kai kurių asmenų finansinius tikslus, tačiau gali prireikti Roth IRA, kad būtų pasiekti kitų tipų asmenų tikslai. Pajamų mokesčio planavimo dalis yra nustatyti, kokių rūšių veiksmai, sąskaitos ir operacijos užtikrina geriausią mokesčių rezultatą.
Pajamų mokesčio planavimas apima ne tik mokestinės prievolės nuo pajamų mažinimą, bet ir reikalauja, kad asmuo ar įmonė atidėtų pajamas. Kai asmuo nustato geriausius būdus atidėti pajamas, jis taip pat išsiaiškina, kaip atidėti mokestinę prievolę už savo veiksmus. Pavyzdžiui, finansų patarėjas gali liepti asmeniui gauti kapitalo prieaugį pardavus investiciją ir panaudoti tai kaip mokesčių pranašumą konkrečiais metais.
Galiausiai mokesčių planavimas apima įstatymų leidžiamų atskaitymų nustatymą. Asmenys ir įmonės turėtų ieškoti būdų, kaip maksimaliai padidinti mokesčių atskaitymus. Asmenys ir įmonės taip pat turėtų ieškoti kuo didesnio išskaitymų būdų skaičiaus. Kuo daugiau teisėtų atskaitymų asmuo ar įmonė gali atlikti, tuo mažesnės apmokestinamosios pajamos ir mažesnė mokestinė prievolė, o tai yra pagrindinis pajamų mokesčio planavimo tikslas.