Tipiškas santykio skirtumas yra pasirinkimo sandorių strategija, skirta pasipelnyti iš nepastovios rinkos veiklos, nors atvirkštinis skirtumas galioja atgaliniams skirtumams. Ši strategija iš esmės yra neutrali strategija, kuriai būdingas nežymus pakilimas arba meškų nuotaikas. Santykio skirtumo prekyba apima nevienodo pasirinkimo sandorių kiekio pirkimą ir pardavimą skirtingomis kainomis. Pozicija išlieka pelninga, jei pagrindinio turto kaina neviršija pasirinktų kainų. Santykio skirtumas gali būti sudarytas daugeliu kitų būdų.
Santykio skirtumo konfigūracija yra praktiškai neribota dėl galimų kainų ir neribotų koeficientų, kuriuos galima pasirinkti. Strategija gali būti kredito arba debeto skirtumas, dėl kurio investuotojas gauna atitinkamai grynąjį kreditą arba debetą. Investuotojas, norintis prekiauti koeficiento skirtumais, turėtų naudoti pasirinkimo programinę įrangą su galimų rezultatų grafiniais vaizdais.
Opcionų strategijos, įskaitant santykio skirtumus, patenka į vieną iš trijų pagrindinių kategorijų. Jie gali būti ryškūs, meškiški arba neutralūs. Didelė strategija numato teigiamą turto kainos judėjimą. Meškų strategija numato neigiamą pagrindinio turto kainos pokytį. Neutrali strategija numato mažai arba visai nesikeičia pagrindinės rinkos kaina.
Santykio skirtumas naudojant pirkimo pasirinkimus paprastai yra vertikalus skirtumas. Investuotojas perka keletą skambučių už mažesnę pradinę kainą ir parduoda daugiau skambučių už didesnę pradinę kainą. Teorinė augimo rizika yra neribota, o neigiama rizika yra ribota. Maksimalus pelnas pasiekiamas pasibaigus galiojimo laikui, jei pagrindinės priemonės kaina atitinka pasirinktą viršutinę pradinę kainą.
Dažniau naudojamas atvirkštinio skambučio koeficiento skirtumas. Investuotojas parduoda skambutį už vieną pradinę kainą ir perka kelis skambučius už didesnę pradinę kainą. Ši strategija numato didelį pagrindinio turto kainos pokytį. Ši prekyba paprastai inicijuojama kaip kredito skirtumas. Maksimalus neigiamas pelnas ribojamas gautu kreditu. Maksimalus padidintas pelnas teoriškai yra neribotas.
Įprastas pardavimo santykio skirtumas reiškia, kad perkama daug pardavimo ir parduodate daugiau pardavimo už mažesnę pardavimo kainą. Didžiausias pelnas gaunamas už mažesnę pradinę kainą. Teorinė neigiamo poveikio rizika yra neribota, o padidėjimo rizika yra ribota. Šią paskirstymo strategiją taip pat galima pakeisti, sukuriant skirtingą lūžio taškų ir pelno / nuostolio scenarijų rinkinį. Atvirkštiniai skirtumai taip pat žinomi kaip atgaliniai skirtumai.
Santykio kalendorinis skirtumas arba įstrižainės santykio skirtumas apima pirkimo ir pardavimo opcionus su skirtingomis galiojimo datomis ir išankstinėmis kainomis. Su šiomis sudėtingomis strategijomis susijusi rizika gali skirtis. Įstrižainės santykio skirtumas gali būti sudarytas taip, kad būtų galima gauti kapitalą iš besivystančių rinkų ir išsiveržiančių rinkų. Ši strategija sukelia nuostolius, jei akcijos smarkiai sugenda priešinga numatomo šališkumo kryptimi.
Prekybos koeficiento skirtumai reikalauja išsilavinimo ir patirties opcionų prekybos srityje. Pasirinkimo sandorių prekybos programinė įranga turi būti naudojama norint apskaičiuoti konfigūruojamo santykio skirtumo galimą riziką ir naudą. Santykio skirtumai yra universalios strategijos, kurios gali būti labai sudėtingos. Tokie veiksniai kaip nepastovumas labai paveiks rezultatą.