Stochastinis osciliatorius yra impulso indikatoriaus tipas, naudojamas techninėje vertybinių popierių prekybos analizėje. XX amžiaus šeštajame dešimtmetyje sukurti ir patobulinti daktaro George’o Lane’o iš EF Hutton & Co. maklerio įmonės, stochastiniai osciliatoriai tapo vienu iš pagrindinių analizės įrankių, kuriuos naudoja vertybinių popierių prekiautojai visame pasaulyje. Naudinga nuspėti apsisukimus ir apsisukimus, stochastika paprastai naudojama kartu su kitų techninio prekybininko turimų įrankių, pvz., ciklais, Fibonacci trasacijomis ir Elioto bangų teorija, arsenalu.
Anot paties George’o Lane’o, pagrindinę stochastinio osciliatoriaus koncepciją galima suprasti vizualizuojant raketą, kylančią į orą: „prieš ji gali apsisukti, ji turi sulėtinti greitį. „Momentum“ visada keičia kryptį prieš kainą. Taigi, stochastika matuoja kainos impulsą. Kadangi vertybiniai popieriai linkę laikui bėgant prekiauti tam tikrame intervale, numatytasis stochastinio osciliatoriaus nustatymas yra 14 periodų, nesvarbu, ar laikotarpiai yra valandos, dienos, savaitės ar mėnesiai. Nustatęs osciliatorių tam tikram praeities laikotarpiui, pvz., 14 dienų iki dabar, vartotojas gali padaryti pagrįstą prielaidą apie rinkos elgseną artimiausioje ateityje. Dėl kai kurių vertybinių popierių tendencijos per trumpą laiką prekiauti netvarkingai, vartotojas turėtų atkreipti dėmesį, kad generatorius išlygina ilgesnį nustatytą laikotarpį.
Formulė, pagal kurią apskaičiuojamas stochastinis osciliatorius, yra tokia: %K = 100[(C – L14)/(H14 – L14)]. Formulėje C reiškia naujausią uždarymo kainą, L14 yra žemiausia ankstesnių 14 sesijų kaina, o H14 yra didžiausia kaina per tą patį 14 dienų laikotarpį. %D galima apskaičiuoti imant 3 periodų slankųjį %K vidurkį. Diagrama vaizduojama per dvi eilutes, vaizduojančias %K ir %D, o trečioji dažnai naudojama eilutė reiškia paprastą slankųjį vidurkį. Tiesių %K ir %D judesių aiškinimas sukasi aplink jų konvergenciją ir divergenciją. Atkreipdamas dėmesį į dviejų linijų susikirtimo modelius ir kartu su kitais analizės įrankiais, diagramos kūrėjas gali priimti pagrįstą sprendimą dėl rinkos judėjimo ir, jei reikia, užimti kritimo arba didėjimo poziciją.
Stochastinis osciliatorius taip pat yra geras rodiklis, kurį galima naudoti nustatant perpirktus ir perparduotus lygius. Šis indikatorius, žinomas kaip „surištasis osciliatorius“, visada veikia diapazone nuo 0 iki 100. Tradiciškai perpirkimo ir perpardavimo lygiai nustatomi ties 80 ir 20. Kai vertybinis popierius prekiauja virš 80 per iš anksto nustatytą intervalą, jis yra perpirktas, o tai yra meška. nuoroda, kuri gali būti posūkio žymeklis. Panašiai prekyba žemiau 20 rodo perparduotą būklę, kuri rodo, kad gali būti laikas pirkti. Tačiau reikia pažymėti, kad šie rodikliai turi būti naudojami atsargiai, nes rinka, kurios tendencija stipriai mažėja arba kyla, iš tikrųjų gali būti ne krentanti ar pakilusi, o rodyti ilgesnį kritimą arba augimą.