Mažoji rizika yra rizikos rūšis, atsirandanti, kai tam tikra investicija portfelyje gali pasislinkti daugiau nei trimis standartiniais nuokrypiais nuo nustatyto to vertybinio popieriaus vidurkio. Judėjimas gali būti teigiamas arba neigiamas, padidinantis tikimybę, kad vertybinio popieriaus vertė padidės daugiau nei tikėtasi, arba generuoti nuostolius, kurie viršija vidurkį. Vertinant nuokrypio laipsnį ir susijusios rizikos dydį, įprasta vertinti rizikos draudimo fondų grąžą.
Norint įvertinti uodegos riziką, svarbu suprasti, ką reiškia vidurkis ir standartinis nuokrypis. Vidurkis yra tiesiog normali arba numatoma turto vertė. Vidurkio nustatymas leidžia nustatyti, kokio tipo kainų aktyvumo galima pagrįstai tikėtis iš vertybinio popieriaus judėjimo, atsižvelgiant į šiandienines rinkos sąlygas. Standartinis nuokrypis yra vertybinio popieriaus nepastovumo matas, paprastai pagrįstas to konkretaus akcijų paketo ankstesniais rezultatais. Vertybinių popierių, kurie anksčiau buvo šiek tiek stabilūs, nuokrypis laikomas mažu, o vertybinių popierių, kurių istorija buvo reikšminga aukštyn ir žemyn, standartinis nuokrypis būtų didelis.
Mažosios rizikos vertinimas yra naudingas investuotojams, ypač jei norima apriboti su portfelyje esančiu turtu susijusios rizikos laipsnį. Kadangi turima informacija rodo, kad standartinio nuokrypio laipsnis išeina iš priimtino diapazono, turto nepastovumas taip pat didėja. Kai taip nutinka, investuotojas turi nustatyti, ar šis didesnis nei vidutinis nuokrypis nuo vidurkio greičiausiai duos pakankamai grąžos, kad būtų verta laikyti vertybinį popierių, ar jis turėtų būti parduodamas prieš tendencijos progresavimą.
Tail rizika gali rodyti didesnę grąžą arba didesnius nuostolius. Rizikos laipsnio stebėjimas yra būtinas, jei investuotojas nori apsaugoti portfelio vientisumą ir toliau siekti savo nustatytų investavimo tikslų. Nustatęs vidurkį, investuotojas turi atsižvelgti į kitus veiksnius, dėl kurių vertybinis popierius galėtų veikti panašiai kaip istorinis modelis, leidžiantis kai kuriems galimiems rinkos veiklos skirtumams, kurie turės tiesioginės įtakos turto rezultatams. . Vertinant uodegos riziką, galima nustatyti didesnių standartinių nuokrypių galimybę, nustatyti, ar dėl didesnio nuokrypio galima gauti pelno arba nuostolių, tada pasirinkti tinkamiausią veiksmų kryptį.